海南全岛封关落地：谁最先吃到这波政策红利？

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12 月 18 日，海南自贸港全岛正式封关，当天洋浦港就迎来一个“开门红”。

4 m" y0 c; |: K3 Z$ s8 l一艘装着 17.9 万吨石化原辅料的大船顺利靠港，这是封关后第一批走“零关税”政策通关的货物，货值将近 4 个亿。
, M3 s5 X: @* _& R. y  u2 n3 z企业算了一笔账：光进口环节，就比封关前省了差不多一千万成本。
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这事的信号其实很明确——
# E4 J! [3 M, d* q* S% R海南自贸港，已经进入真正“动起来”的阶段了。
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封关当天，相关政策是一起落地的：
0 {; ~; O7 b5 |8 T进口征税商品目录、货物流通税收政策、禁限清单、加工增值内销免关税……该上的全上了。
# S) d( X) I- R央视也明确说了：封关不是终点，而是新一阶段的开始，后面还会继续扩大开放、完善制度。
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' s1 M0 S' W+ R, q) a& N! ^+ l而在资本市场这边，反应其实已经提前给出来了。
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目前海南一共有 29 家本土上市公司，被普遍看成是这波政策红利的“直接承接者”。
今年以来，海南板块整体走势很强，11 月 18 日一度冲到 10796 点，虽然最近回调到了 9366 点，但情绪已经被彻底点燃。
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问题也来了：
) f" `% Z7 e/ E这 29 家公司里，谁更可能吃到真红利？
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0 f8 t7 _$ A6 T4 I从政策方向看得很清楚——
& Z, }" g  y9 s“人流更自由、物流更高效”，再加上“零关税、低税率、简税制”，
& T2 ?: E9 ~: P: L8 A8 x交通物流、新能源和高端制造，很可能是最先受益的方向。

, Y! v7 k9 s( N6 P从短期市场表现来看，12 月 18 日当天，
钧达股份直接涨停，
* r. \8 j6 D8 z4 S5 i( @- H洲际油气涨了 6% 多，
2 @! h: m0 s: S' p, ?其余个股则出现不同程度回调，资金明显在做方向选择。
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交通物流：最先吃到“流量红利”

3 |7 ^( x. D6 g9 K, }先说交通物流，这一块几乎是政策一落地，业绩就能感受到变化。
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  x* T; S& l, H( m5 Q0 q在封关前的预热阶段，琼州海峡这条“水上动脉”已经开始忙起来了：
12 月上旬，
0 w0 s. Y& m9 h! C( M# W' |8 h客滚船发班量同比涨 9%，
旅客运输量涨 23%，
( B0 S- T9 b4 Y* A2 n+ o车辆运输量涨 18%，
  r$ e, R4 [# h7 L6 X$ @新能源车运输量直接暴涨 27%。
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面对这波增量，海峡股份早就开始准备了。
他们的计划很直接：
加船、造新船、开新航线，
尽量把海口—海安这条线的压力分散掉，
为封关后的车流、人流增长提前铺路。

2 ?( f+ `: |8 u' l航空这边动作也不小。

" c7 R& v' K& V# ^, c: }海南机场正在推进 收购美兰机场控股权；
海航控股从 2023 年开始，就在加速恢复和扩展国际航线。
- h. W4 _5 G- V$ c! [到 2025 年，海口美兰的国际和地区航线数量，将从 2019 年的 13 条，增加到 23 条。
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4 O7 z2 m! H& c' H3 Z4 I伦敦、东京、西雅图这些关键航线逐步打通，
海南在“面向两洋”的区域航空枢纽地位，正在明显抬升。
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4 O' M" l. z9 x2 g4 p6 K: J再加上免税业务这一块，海南机场和海峡股份的布局也很完整：
6 }- D7 d% F  @) W( |机场免税、离岛免税提货点、口岸免税股权，该有的基本都有。
一旦人流起来，免税消费自然会跟着放量。

) |/ _  S1 g; s3 X% o4 O3 S" v. ~有业内人士总结得很直白：
只要海南的人和货开始频繁流动，交通类公司就是最直接的受益者。
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新能源、高端制造：吃的是“长期红利”

如果说交通物流是“立竿见影”，
那新能源和高端制造，吃的就是长期、确定性更强的政策红利。
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8 B, m5 F6 L" e) ]比如海马汽车。
这是海南本地唯一的新能源乘用车整车企业，
现在正在海南推进氢能全产业链布局，目标是打造零碳汽车生态。
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1 D; a" H/ N! x# x他们自己也说得很清楚：
+ N, w  s4 m% P8 s4 ]7 ^4 Q6 H# H自贸港的区位、政策、岛屿环境，对新能源产业来说非常友好，
/ y3 F. ?. s, ]1 N4 ]4 F: M% a2030 年前，争取把氢能这条路真正跑通。

再看海南矿业。
! `+ p) R* Z/ H% e5 d( S. m! a9 U封关之后，“双 15%”税收政策、人员流动更自由、跨境资金更便利，
直接帮企业降成本、抢人才、提效率。

尤其是在资金端，
2 _1 T! j  V4 T! R2 |0 ~- |% k" }EF 账户、跨境资金集中运营中心这些政策，
. y/ H8 k! g# f8 h$ E0 l对做全球业务的企业来说，几乎是“刚需级利好”。
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7 U: V/ q* y6 T" S, ]而在贸易端，
" d; U/ f) u4 z) n3 Y洋浦的氢氧化锂项目还能享受 原辅料零关税，
项目盈利能力和市场竞争力都会明显增强。

: V0 t( U6 R" ~+ I' Z" Q有研究人员就评价得很直接：
新能源和高端制造，
成本降得下去、技术门槛高、抗风险能力强，是自贸港长期受益的核心方向。

农业、生物医药：慢，但空间不小

另外，一些细分方向也在悄悄发力。
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- [) T* X$ C% E" H比如特色农业。
! v5 I8 h1 L8 _: K: q海南本身就是南繁育种基地，
: H' M" \/ l( ~$ W' I* O再加上自贸港政策，向东南亚市场延伸的空间很大。

3 n. D' h0 ^6 l生物医药这边，
海南橡胶已经完成了自贸港首单跨境橡胶人民币结算；
海南海药则借助博鳌乐城政策，不断引入海外产品、丰富管线。

, ]( f5 p7 _0 L9 r这些方向不一定爆得快，
( }3 c9 M& V2 y- _! Z% F但在政策环境下，持续做，是有空间的。
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整体来看，
: }" Q. g, M; F* J4 g9 \+ ]封关不是一次性的刺激，
而是一整套长期制度红利的开始。

接下来真正值得关注的，是：
简税制细则怎么落？鼓励产业目录怎么定？

" J' s6 r: c7 Z3 W, }政策一旦继续细化，
海南这 29 家本土上市公司里，
很可能会走出真正的“分化行情”。

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翠竹清风

封关这一步走出来，海南就不是“概念”了，而是真开始按制度跑。短期看物流、机场这些肯定最先吃肉，长期还是得看谁能把成本优势真转成利润，不然炒一波就散。

黑雨衣大盗

这个我暂时还不知道这0关税的作用是怎样，所以看看会如何，是不是利民

易天一人

0关税企业会非常欢迎，贸易需要物流这是一块大蛋糕

鱼天下菜

这个封关对于海南的经济是作用很大的,不过几年海南就会经济猛翻